Жить в кредит в Украине и Европе: где дешевле и почему так

Украине явно не повезло в вопросе кредитования: несмотря на то, что рынок потребительских займов растет рекордными для отечественных рынков темпами (на 45% по итогам 2018), его общий объем в структуре экономики продолжает оставаться мизерным — около 6% ВВП.

В результате все это стало одной из причин дороговизны заемных денег в стране.

Кредиты в Украине: ипотека под 0%, но не в нашей стране

Издание Bloomberg со ссылкой на датские СМИ сообщило о появлении в стране кредитора, готового выдавать ипотечные кредиты на 20 лет под 0% годовых, а банк Jyske Bank входящий в первую тройку банков страны и вовсе готов кредитовать под отрицательную ставку в -0,5% на срок в 10 лет, то есть заемщик еще и будет получать деньги от кредитора.

Столь низкие ставки, установившие исторический минимум в Дании, в банках объяснили "жуткой ситуацией" на рынках, высокой стабильностью рынка ипотечного кредитования в Дании и опасениями образования "мыльного пузыря" на рынке недвижимости из-за дешевых кредитов. По расчетам банкиров, подобные условия должны повлечь за собой рост стоимости жилья и успокоить инвесторов, опасающихся ухудшения ситуации на финансовых рынках.

О подобных условиях украинцам остается только мечтать – средняя стоимость ипотечного кредита для желающих обзавестись собственным жильем составляет в среднем от 22%, но даже в свои "золотые годы", по словам директора департамента финансовой стабильности НБУ Виталия Ваврищука, стоимость ипотеки в Украине составляла 15-17%. Впрочем, по мнению Ваврищука, уже через год ставка по ипотеке может упасть до этого уровня, а через два-три года и вовсе установить новый исторический минимум.

Кредиты в Украине: не ипотекой единой

Впрочем, несмотря на то, что нулевая и даже отрицательная ставка на ипотечный кредит и является уникальной не только для Дании, но и Европы в целом, в среднем кредиты в европейских странах намного ниже, чем в Украине.

Так, ставка по автокредитованию в Германии составляет от 1% до 4,5% годовых, в то время как в Украине средняя эффективная ставка в данном сегменте кредитного рынка составляет около 13,5%.

Стоимость ипотечного кредита в европейских странах колеблется от 1-1,5 % как в Финляндии или Швейцарии и может достигать 3-4% в пользующихся особой популярностью Италии и Испании, в то время как в Украине ставка по ипотеке в среднем превышает 20% годовых, что делает ее одной из самых дорогих не только в Европе, но и в мире.

Разумеется, в зависимости от вида кредитования ставка по кредиту меняется, но в целом сравнение явно не в пользу Украины:

- самые дешевые в Европе кредиты выдают в Дании – в среднем 0,05% годовых;
— кредиты до 1% можно взять в Финляндии, Нидерландах, Венгрии, Ирландии;
— наиболее распространенная кредитная ставка в ЕС – порядка 2% в Бельгии, Великобритании, Франции;
— несколько дороже, от 2 до 4%, кредиты можно получить в Словении, Хорватии, странах Прибалтики;
— одни из самых дорогих в Европе кредитов на Балканах – в среднем 4-4,5% в Греции или Албании.

Самыми дорогими кредитами оказались российские и украинские, но если средняя ставка в банках РФ составляет до 10%, то по статистическим данным НБУ средняя ставка по кредитам в Украине к началу августа 2019 года составила около 20% в национальной валюте, в том числе 36% для кредитов физическим лицам и 18% – бизнесу.

Кредиты в Украине: почему такие высокие ставки

Отечественные эксперты, опрошенные "Комментариями", несколько по-разному видят причины дорогих кредитов для украинцев, но сходятся во мнении что это проистекает из ситуации, сложившейся в стране в последние годы.

Так, экономист Алексей Кущ полагает, что причинами дорогих ставок по кредитам в Украине являются высокие инфляционно-девальвационные ожидания граждан и высокие риски.

По его словам, кредитные средства банков формируются во многом за счет депозитных вкладов граждан и бизнеса, которые формируются в среднем под 14% годовых выплачиваемых банку. За меньший процент, учитывая высокую инфляцию в 9,8% по итогам 2018 года, и обесценивание денег, инвесторы рисковать не готовы.

"Если бы ставки по депозитам составляли 2-3% то и у нас ставки по кредитам были бы на уровне европейских, но одалживать деньги себе в убыток, ниже их себестоимости, никто не хочет", – констатирует Кущ.

Другой причиной является высокие риски кредитования в Украине. Согласно отчету о финансовой стабильности НБУ за июнь, доля "проблемных" кредитов падает, но в целом продолжает оставаться высокой – 42,6% в сегменте физических лиц и 54,9% среди кредитов, выданных бизнесу.

"В цену кредита банки включают не только цену депозита, свои расходы и прибыль, но и риски невозвращения кредита другим должником, то есть украинский заемщик сегодня в прямом смысле слова платит не только за себя, но и за того парня", – говорит о "цене риска" для заемщиков эксперт.

Несколько иначе видит причины дорогих кредитов экономический эксперт Александр Охрименко. По его словам, основная причина тому – деятельность экс-председателя НБУ Валерии Гонтаревой, обанкротившей более сотни отечественных банков.

"По результатам деятельности госпожи Гонтаревой многие банки находятся в состоянии близком к банкротству и даже дают команду не выдавать кредиты, поскольку доля проблемных займов слишком высока – до 56%. Какой смысл давать кредиты которые с высокой долей вероятности не отдадут?", – считает эксперт.  

Другой причиной является отечественное законодательство, которое стоит скорее на стороне должников, в частности, не позволяет банку-кредитору получить имущество несостоятельного должника.

Наконец, констатирует эксперт, отечественный бизнес массово использует в своей деятельности "черные" и "серые" схемы, что не позволяет банкам оценить риски, а может и вовсе оставить банк без средств в случае фиктивного банкротства юрлица-заимодавца. 

В совокупности, по словам Александра Охрименко, все это выливается в высокие риски, которые и превращаются в высокие ставки по кредитам.

Кредиты в Украине: роль государства

Среди многочисленных обещаний новой президентской команды, щедро раздаваемых в последнее время, из уст возможного кандидата в премьер-министры Алексея Гончарука прозвучало и обещание дешевых кредитов бизнесу под 12-13% годовых.

Эксперты отмечают, что данное обещание в принципе может быть выполнено, но в обоих случаях потребует активного участия государства и чиновников.

Так, по мнению Алексея Куща, обеспечить снижение ставок по банковским кредитам могло бы компенсирование процентов со стороны государства, этот механизм достаточно активно применялся в начале 2000-х годов. Правда для снижения ставок по кредитам до обещанных 12-13% государству придется компенсировать или выдавать кредиты под 10% годовых.

По мнению Александра Охрименко, удешевить кредиты для украинцев можно в течение 5 лет, просто используя уже разработанные Национальной ассоциацией банков Украины механизмы и программы с участием государства.

"Нужен нормальный руководитель Национального банка Украины, который изменит условия кредитования для банков, сделав их более выгодными последним, можно привлечь государство в лице Государственного ипотечного учреждения. Это все готовые механизмы, некоторым из которых уже более 10 лет, их нужно просто использовать", – приводит пример участия государства в кредитной политике эксперт.

Впрочем, поскольку, согласно бюджетной декларации Минфина на 2020 год, дефицит государственной казны планируется на уровне 90 млрд грн., найдутся ли там средства еще и на удешевление кредитов для украинцев и бизнеса – пока не известно.